Ved salg af virksomhed er revisoren et naturligt sted at starte, advokaten kommer ind, når der er en køber eller et udkast til aftale, og en mægler er det valg, du træffer, hvis du vil have hjælp til at finde købere og styre processen. Hvor stor en rolle mægleren skal have, afhænger af, hvor meget af salget du selv kan og vil løfte ved siden af driften. En mentor er et supplement til de tre, ikke en erstatning for nogen af dem.
Revisor først
Skatteforvaltningen skriver på skat.dk, at de anbefaler, at du taler med virksomhedens revisor eller rådgiver, når et generationsskifte overvejes. Siden handler om generationsskifte inden for familien, men tanken gælder også et salg: skat og regnskab bør afklares, før du taler med købere.
Revisoren kender virksomhedens tal og din ejerstruktur. Det er også revisoren, der kan forklare, hvad det betyder for dit udbytte, om du sælger aktier eller selve virksomheden. Den forskel gennemgås i guiden om skat ved salg af virksomhed.
Sådan fordeler rollerne sig
| Rådgiver | Hjælper med | Spørg om | Hvornår |
|---|---|---|---|
| Revisor | Regnskaber, skat, salgsform | Hvad står tilbage til mig, og hvad skal ryddes op før salget? | Først |
| Mægler | Købersøgning, salgsmateriale, proces | Hvordan finder I købere, og hvad er med i honoraret? | Når du vil have hjælp til processen |
| Advokat | Overdragelsesaftale, ejerforhold, klausuler | Hvad hæfter jeg for efter salget? | Når der er en køber eller et udkast |
| Pensions- og formuerådgiver | Din økonomi efter salget | Hvad skal salget give mig for at gå på pension? | Før du fastlægger dine krav |
| Mentor | Sparring på beslutningen og din rolle | Hvad vil jeg, når jeg ikke er ejer? | Hele vejen |
Salg af virksomhed med mægler: hvad kan du forvente?
En virksomhedsmægler hjælper typisk med at finde interesserede købere, lave materiale om virksomheden og holde processen i gang, så du kan passe driften. Det giver mest mening, når du ikke selv har et netværk af mulige købere, eller når du ikke har tid til at styre henvendelser og møder. Har du allerede en køber, fx en medarbejder eller en medejer, er der mindre at bruge en mægler til.
Før du kontakter en mægler, skal du selv have afklaret, hvorfor du sælger, hvornår, og hvem du kan acceptere som køber. Mægleren kan ikke afgøre det for dig. Spørg også, hvordan honoraret er opbygget: er det fast, efter tid eller afhængigt af, om handlen gennemføres, og hvad ligger uden for det aftalte? Få det skriftligt. Hvilken type køber der passer til dig, kan du sammenligne under salg til en ekstern køber.
Advokaten og aftalerne, du skriver under på
Et salg ender i aftaler, og dem bør en erhvervsadvokat læse, før du underskriver. Typiske emner er selve overdragelsesaftalen, ejerforholdene, hvad du hæfter for efter handlen, og om du forpligter dig til ikke at drive konkurrerende virksomhed bagefter. Spørg, hvad hver klausul betyder for dig, hvis noget går galt efter overtagelsen.
Medarbejderne er et særskilt emne. Ifølge Lex om virksomhedsoverdragelse er både overdrageren og erhververen pålagt en særlig informations- og forhandlingspligt over for de ansatte. Om reglerne gælder i din handel, afhænger af, hvordan den er bygget op, fx om der overdrages en virksomhed eller kun aktier eller anparter. Det er et spørgsmål til advokaten.
Spørg også, hvordan aftalerne underskrives og gemmes. Aftaler kan underskrives digitalt og gemmes samlet med de øvrige ejerdokumenter, så alle parter kan finde den underskrevne version. Spørg din advokat, hvilket signaturniveau der er relevant for netop dine dokumenter.
Et tænkt eksempel på en rækkefølge
Eksemplet er sitets eget og fiktivt, uden tal og uden forbindelse til en rigtig virksomhed. En ejerleder driver en installationsvirksomhed sammen med en medejer. Hun vil sælge om nogle år, men ved ikke til hvem.
- Hun starter hos revisoren og spørger, hvad der skal ryddes op i regnskab og ejerstruktur, og hvordan salgsformen påvirker hendes udbytte.
- Hun taler med en pensions- og formuerådgiver for at finde ud af, hvad salget skal give hende, for at hun kan trappe ned.
- Hun og medejeren drøfter, om medejeren kan overtage. Det kan de ikke, så hun kontakter en mægler for at finde andre købere.
- Da en interesseret køber melder sig, får hun en advokat til at gennemgå udkastet.
Rækkefølgen er kun en illustration. Hos andre kan advokaten komme tidligere, eller mægleren kan helt udgå.
Det skal du have klar før første møde
- Dit formål: hvorfor du sælger, hvornår, og hvad du vil bagefter.
- Seneste regnskaber og et overblik over, hvem der ejer hvad i virksomheden.
- Ejeraftaler, lejemål og vigtige kontrakter med kunder, leverandører og ansatte.
- Dine egne økonomiske behov efter salget, så rådgiverne kender dit mål.
- En afklaring af, hvem der må vide, at du overvejer at sælge.
Ved du ikke, hvilken vej der passer, kan du starte med værktøjet, der anviser overdragelsesform. Mangler du en at tænke højt sammen med, kan guiden om erhvervsmentor hjælpe dig med at se, hvad en mentor kan og ikke kan.
Når du skal videre til en fagperson, og hvad guiden ikke løser
Guiden beskriver roller og spørgsmål. Den giver ingen skatteberegninger, ingen værdiansættelse af din virksomhed og ingen juridisk rådgivning, og den erstatter hverken revisor eller advokat. Hvad der gælder for din handel, afhænger af virksomhedsform, ejerforhold, køber og dine private forhold. Skal du flytte aktier eller drift mellem selskaber før salget, så læs guiden om holdingselskab og tag det op med din revisor.
Erhvervshusene kan også være en vej ind. DI nævnte i en artikel fra 2023, at der via erhvervshusene var mulighed for at søge om tilskud til en privat rådgiverpakke, og at erhvervshusene kunne hjælpe med vejledning. Den slags ordninger ændrer sig, så tjek erhvervshusenes egne sider for, hvad der gælder nu.
Spørgsmål om rådgivere ved salg af virksomhed
Kan jeg nøjes med revisor og advokat?
Ja, hvis du allerede kender en køber, eller hvis du selv vil finde og kontakte købere. Mægleren hjælper med at finde købere og styre processen. Hvis du kan klare det selv, kan du undvære mægleren.
Hvornår skal jeg kontakte en mægler?
Når du har afklaret, hvorfor og hvornår du vil sælge, og har talt med din revisor om regnskab og salgsform. Så ved mægleren, hvad opgaven går ud på, og du kan sammenligne tilbud på samme grundlag.
Skal advokaten med fra begyndelsen?
Det er ikke nødvendigt at have advokaten med fra første møde, men advokaten bør være inde, før du underskriver noget, også en hensigtserklæring eller en fortrolighedsaftale. Spørg advokaten, hvornår vedkommende bør inddrages i din situation.
Er en mentor en del af rådgiverholdet?
En mentor er sparring, ikke fagrådgivning. Mentoren kan hjælpe dig med at tænke over, hvad du vil, og hvordan du håndterer processen, men kan ikke afløse revisor eller advokat.
